Analisa saham SMGR (PT Semen Gresik Tbk)

Analisa fundamental

Saham SMGR adalah saham dari perusahan semen yang selalu membukukan pertumbuhan laba dari tahun ke tahun. Pada kuartal pertama tahun 2012 laba semen gresik juga masih terus naik dibanding periode yang sama tahun 2011.

Kinerja keuangan Semen Gresik 2012 kuartal 1

Berikut ringkasan kinerja dari Semen Gresik berdasarkan laporan keuangan kuartal 1 tahun 2012:

2012 2011 Growth
Kuartal 1
(Dalam Rupiah)
Jumlah Asset   21.418.200.109.000      19.661.602.767.000 8,93%
Hutang     5.788.319.984.000        5.046.505.788.000 14,70%
Ekuitas   15.629.880.125.000      14.615.096.979.000 6,94%
Penjualan     4.283.657.849.000        3.553.496.248.000 20,55%
Laba kotor     1.922.187.900.000        1.643.879.060.000 16,93%
Laba operasi     1.253.675.980.000        1.074.313.804.000 16,70%
Laba / Rugi bersih 1.015.211.475.000 884.863.267.000 14,73%
EPS 170,00 147,00 15,65%
ROE (annualize) 26,0% 24,2% 7,28%
DER                         0,37                            0,35 7,25%

Laporan keuangan SMGR 2012 kuartal 1 selengkapnya dapat di download di : Laporan Keuangan 2012 kuartal 1

Kinerja Semen Gresik dari tahun ke tahun

2012 2011 2010 2009 2008 2007
Q1 A A A A A
Pertumbuhan EPS  +16% +8% +8% +33% +43% +37%
Pertumbuhan pendapatan  +21% +14% -0.3% +18% +10% +10%
Pertumbuhan laba operasi  +17% +8.5% +3.4% n/a n/a n/a
Return on equity (ROE)Annualize  26% 27% 30% 33% 31% n/a
Debt to equity ratio (DER)  0.37 0.35 0.30 0.26 0.31 n/a

 

Analisa Teknikal

Saham SMGR merupakan saham sektor semen pertama (dibandingkan INTP dan SMCB) yang berhasil menciptakan harga tertinggi baru (new high) di 12.950. Setelah breakout (menembus harga resisten) di harga 10.000 dalam pola double buttom, Semen Gresik bergerak naik mencapai harga tertinggi baru di 12.950 selama 6 minggu (naik hampir 30%). Pergerakan saham SMGR kemudian terhenti dan mengalami koreksi dan konsolidasi membentuk landasan baru (pola baru). Landasan baru yang terbentuk tepat diatas landasan pertama (pola pertama atau 1st base).  Landasan pertama (1st base) berupa pola double buttom (pola huruf W) dan landasan kedua (2nd base) membentuk pola cup with handle (cangkir bertangkai).

Tangkai (handle) sudah mengalami konsolidasi selama 5 minggu.  Pada penutupan Jumat kemaren (4 Mei 2012) harga saham SMGR ditutup di 12.150. Ada tanda-tanda pullback untuk mencoba menembus harga resisten (buy point atau harga acuan beli) di 12650.

Cermati pergerakan saham SMGR dan apabila harga sudah diperdagangkan di 12650 dan volume saat itu meningkat (perdagangan ramai) anda boleh masuk untuk membelinya. Jika berhasil breakout, tren harga akan cendrung bergerak ke kisaran 15.000 (berdasarkan tren grafik).