Analisa saham ASRI (Alam Sutera Reality Tbk)

Analisa saham ASRI

PT Alam Sutera Reality Tbk adalah salah satu emiten di Bursa Efek Indonesia dengan kode saham ASRI. Berada dalam sub-sektor property & realestate. Mulai melantai di bursa (IPO) pada tanggal 18 Desember 2007. Bisnis Alam Sutera Reality terdiri dari pengadaan perumahan, pengadaan sarana properi komersil dan gedung perkantoran.

Analisa Fundamental saham ASRI

Berikuta tabel dari kinerja keuangan Alam Sutera Reality dalam 3 (tiga) tahun terakhir.

ANLZ 2012 [09] 2012 [12] 2011 [12] 2010
Last Price 600 600 600 305
Share Out. 19.6 B 19.6 B 19.6 B 17.9 B
Market Cap. 11789.6 B 11789.6 B 11789.6 B 5448.2 B
BALANCE SHEET
Cash 1751.1 B 1751.1 B 844.9 B 732.4 B
Total Asset 10251.8 B 10251.8 B 6007.5 B 4588.0 B
S.T.Borrowing 218.9 B 218.9 B 554.2 B 669.2 B
L.T.Borrowing 1989.8 B 1989.8 B 0.0 B 0.0 B
Total Equity 4298.8 B 4114.1 B 2738.0 B 2208.3 B
INCOME STATEMENT
Revenue 2291.7 B 1718.7 B 1381.0 B 765.2 B
Gross Profit 1435.8 B 1076.9 B 814.4 B 416.2 B
Operating Profit 1219.7 B 914.8 B 693.6 B 343.1 B
Net.Profit 985.1 B 738.9 B 601.7 B 290.5 B
EBITDA 1219.7 B 914.8 B 697.1 B 346.3 B
Interest Expense 161.2 B 120.9 B 65.1 B 32.3 B
RATIO
EPS 50.13 37.60 33.68 16.26
PER 11.97x 15.96x 17.81x 18.76x
BVPS 218.77 209.37 139.34 123.62
PBV 2.74x 2.87x 4.31x 2.47x
ROA 9.61% 7.21% 10.01% 6.33%
ROE 22.92% 17.96% 21.97% 13.15%
EV/EBITDA 10.04 13.39 16.50 15.55
Debt/Equity 0.51 0.54 0.20 0.30
Debt/TotalCap 0.34 0.35 0.17 0.23
Debt/EBITDA 1.81 2.41 0.80 1.93
EBITDA/IntExps 7.57 7.57 10.71 10.72

Dari tabel diatas :

  1. Kenaikan EPS tahun 2011 dibandingkan 2010 mencapai 101%. Di tahun  2012 EPS masih mengalami kenaikan yang cukup signifikan sebesar 33,3%.
  2. Kenaikan pendapatan (revenue) tahun 2011 dibandingkan 2010 sebesar 80,5%.  Ditahun 2012 juga masih naik sekitar 66%.
  3. Laba operasi (operating profit) ditahun 2011 naik 102% dibandingkan tahun 2010. Sedangkan ditahun 2012 naik 80%.
  4. ROE cukup baik dimana ditahun 2011 dan 2012 (annualize) berada diatas 20%.
  5. DER cukup rendah yang hanya sekitar 0,5 kali modal

Secara fundamental, Alam Sutera Reality cukup baik.

Analisa Teknikal saham ASRI

Berikut grafik pergerakan harga saham ASRI dalam 1 (satu) tahun terakhir.

Analisa saham ASRI - teknikal

Grafik harga saham ASRI – pola Cup with Handle

Harga saham ASRI mencapai harga tertinggi pada 3 April 2012 yaitu 650. Harga saham kemudian mengalami koreksi. Koreksi dan konsolidasi harga berlangsung selama 35 Minggu sehingga membentuk landasan (base) yang berbentuk cangkir (cup).  Dalam beberapa kasus, saham bisa saja langsung menembus harga tertinggi sebelumnya (biasa juga disebut sebagai resistance point atau buy point). Saham ASRI berusaha mencapai harga tertinggi yang pernah dicapai sebelumnya, namun hanya mampu hingga 640 saja dan kemudian melemah. Pelemahan  ini yang telah berlangsung 4 minggu membentuk tangkai dari pola cangkir tersebut.  Dan secara sempurna pola grafik harga saham ASRI membentuk cangkir bertangkai (cup with handle). Buy point ada diharga 640.

Cermati pergerakan saham ASRI di bursa. Jika harga saham mulai bergerak naik, dan saat perdagangan ramai harga bergerak ke 640, siap-siap untuk membeli.  Akankah saham ASRI mampu breakout. Mari kita tunggu.

Mau ikutan? Yuk mareeeee…. 😀

 

  • purwaningsih

    saya dalam proses penyusunan skripsi. saya membutuhkan data tentang closing price, saham yang beredar. bagamana caranya saya mendapatkan data tersebut di situs ini… terima kasih

    • http://facebook.com/edisonsutankayo.IR Edison Sutan Kayo
      • Purwaningsih

        maaf pak, data tahun 2009 nya tidak ada ya… jadi saya harus hitung sendiri saham yang beredarnya… komponen untuk mengitung saham beredar itu apa saja pak……

  • Yudha

    Bang Edi, mantap sekali situs sahamok.com ini. Banyak info seputar saham yang berguna terutama untuk investor mandiri. Saya punya pertanyaan seputar data-data fundamental sprti laporan keuangan. Memang bisa didonlod dari website BEI atau di situs sahamok.com. Tapi masalahnya karena formatnya PDF kita jadi kesulitan untuk melakukan analisa sendiri. Ada ribuan PDF yang harus kita input ke excel misalnya supaya kita bisa melakukan analisa. Saya sudah pernah mencoba menggunakan excel buatan orang (saya lupa dari situs apa) yang bisa mengambil data dari reuters.com ke dalam excel, namun penggunaannya sering error dan justru kemudian saya kembali lagi ke cara manual.

    Ada saran, Bang Edi?

    Terima kasih sebelumnya.

    • http://facebook.com/edisonsutankayo.IR Edison Sutan Kayo

      Memang butuh sedikit effort. Tapi dari pdf itu yang saya input ke Exel cuma 5 point inti saja yang saya perhatikan.
      1. EPS
      2. Pendapatan atau penjualan (revenue)
      3. Laba operasi atau laba usaha
      4. Return On Equity (ROE)
      5. Debt to Equity Ration (DER)
      Di analisa saya yang lain, saya cuma cantumkan kelima point diatas saja untuk analisa fundamental. Itu sudah jauh dari cukup untuk mengetahui kinerja perusahaan. Kelima ini adalah yang mayor (utama). Yang lain sifatnya minor. Jika yang mayor sudah tidak memenuhi syarat, buat apa mikirin yang minornya? Langsung buang saham itu dari list.